Comment investir sur le lithium ?

Publié le jeudi 7 décembre 2023 par Denis Lapalus

45 kg de carbonate de lithium dans chaque voiture électrique

Actuellement, le lithium reste encore le principal constituant des batteries commercialisées. Largement utilisé dans l’électronique et l’automobile (une voiture électrique contient environ 45 kilos de carbonate de lithium), le cours du lithium a grimpé fortement durant ces dernières années. Son cours se stabilise désormais. Ainsi, les analystes sont très réservés concernant l’évolution du marché de lithium à cause du risque lié à la surproduction dans les années à venir. Les producteurs de lithium auraient anticipé sur une demande qui est bien au-delà de la demande réelle.

Selon les calculs du groupe français Eramet, producteur de nickel et de lithium , d’ici à 2030 la demande de nickel va être multipliée par 2, à 4,8 millions de tonnes et par 6 à 2 millions de tonnes pour le lithium. Celle de cobalt va passer de 130.000 tonnes à 500.000 tonnes.

Des alternatives au lithium

L’extraction du lithium pose question, leur exploitation bas carbone est encore en cours de développement. Ce métal ne restera pas toujours indispensable dans la production des batteries. Les recherches misent sur de nouvelles technologies sans lithium. Ainsi, les recherches concernant la conception de batteries sodium-ion ou encore de batteries solides sont prometteuses.

Investir sur le lithium

Si investir directement dans le lithium reste difficile du fait que ce métal n’est pas coté en bourse, vous pouvez y investir en prenant des parts dans les principales entreprises productrices, comme Chemical & Mining Co. of Chile Inc., FMC Lithium Corporation et Rockwood Holdings, Inc. Il y a aussi les sociétés à fort potentiel de croissance comme Canada Lithium Corp ou Western Lithium Corp.

ETF Lithium

Les ETF sont en vogue. La gestion passive permettant aux investisseurs néophytes de ne pas avoir à choisir des sociétés du secteur, tel que pratiqué dans le cadre de la gestion active. L’indice mondial Solactive Global Lithium est la référence du secteur, cet indice regroupe toutes les sociétés de la filière qui sont cotées en bourse.

• Global X Lithium and Battery Tech (NYSEARCA : LIT)
• Amplify Lithium and Battery Technology ETF (NYSEARCA : BATT)
• WisdomTree Battery Solutions UCITS ETF (LSE : CHRG)
• ARK Autonomous Tech. & Robotics ETF (NYSEARCA : ARKQ)
• First Trust Nasdaq Clean Edge Smart Green Energy ETF (NASDAQ : QCLN)

Eramet

Pour les investisseurs en gestion active, Eramet, société cotée, future producteur de lithium, peut être également un investissement à suivre. Eramet a débuté son projet d’exploration, de capacité d’extraction, de raffinage et de production de lithium géothermal, avec un projet phare en Alsace. Eramet apportera son procédé unique et innovant d’extraction directe du lithium développé pour son projet lithium en Argentine, ainsi que son savoir-faire en matière d’extraction, de raffinage, de production et de commercialisation du lithium – un métal critique pour la transition énergétique et pour la fabrication de batteries électriques. Cette production française vise un objectif annuel de 10 000 tonnes de Carbonate de lithium, correspondant à la production d’environ 250 000 batteries de véhicules électriques par an.